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2008年鐵礦石市場形勢預測分析(下)
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http://mamogu.com 發(fā)稿日期:2007-12-7
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- 中研網訊:
二、今年以來進口鐵礦石現(xiàn)貨價格、國內鐵礦石資源價格以及海運費價格大幅度提升,幾乎可以肯定08年進口鐵礦石價格談判不樂觀外,國內鋼廠面臨兩頭落空的雙重壓力。
1、進口鐵礦石2008年度價格談判困難重重,鐵礦石供應商底氣十足,國內鋼廠有苦難言。并且雙方的談判陣容還都有變化的趨勢。
。1)、目前國際上主要的預測機構紛紛對2008年的鐵礦石價格談判漲幅作出預測,最為保守的預測來自JP Morgan,它預計漲幅為25%-30%;而其他研究機構如Morgan Stanley和Merrill Lynch預計漲幅則為50%。巴西鐵礦石生產商MMX在11月中旬在里約舉行的首屆巴西-德國物流會議上表示,2008年的鐵礦石價格漲幅至少在30%。這些預測都是基于目前的市場價格水平和運行作出的評估。
。2)現(xiàn)貨價格成為今年鐵礦石談判的一個重要的參數(shù)。
盡管海運費價格瘋狂上漲,達到了100美元左右的歷史最高數(shù)字,但澳大利亞鐵礦石到岸價仍具有明顯的價格優(yōu)勢。但海運費高漲,的確使巴西礦和澳大利亞礦到岸價格差距被拉大了。如果澳大利亞的鐵礦石巨頭提出以到岸價格確定今年的價格水平,那對國內鋼廠是一個非常大的打擊。從上圖數(shù)字看,截至11月中旬,圖巴朗至北侖海運費達到了94美元,而西澳至北侖的海運費為37美元,僅僅相當于圖巴朗至北侖運費的40%。
。3)運費的大幅度提升造成進口鐵礦石到岸價也大幅度上漲。
1-9月,中國鐵礦石平均到岸價已達到79.92美元/噸,比去年同期上漲了27%以上。9月份,中國進口的鐵礦石平均到岸價達到91.11美元/噸,比1月份上漲了近32%。根據中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計數(shù)字,今年前9個月,國內大中型鋼企進口礦粉平均采購價格為684元/噸,同比增長107元/噸,同比增長18.55%。
國內鐵精粉價格也有“突飛猛進”式的上漲,今年年初唐山地區(qū)的鐵精粉價格還不到700元/噸,到11月底已經上漲至1500元/噸,上漲了1倍多。而根據中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計數(shù)字,今年9月份,國內大中型鋼企國產鐵精粉加權平均采購價格為906元/噸,環(huán)比增加145元/噸,1-9月累計采購成本712元/噸,同比上年增加146元/噸,同比增長25.71%。
從上述數(shù)字分析,今年前9個月大中型鋼企國產鐵精粉采購價格逐漸高于進口礦價格,特別是9月份當月,大中型鋼企國內鐵精粉采購價格已經高于進口富礦價格130元/噸。
2、必和必拓欲通過兼并全球第三大礦業(yè)公司力拓而形成對鐵礦石資源的壟斷,引起了下游用戶的強烈批評。如果收購成功,合并后的公司將占據全球鐵礦石市場近38%的份額,并且今后全球鐵礦石價格定價權將完全被壟斷,即便將來鐵礦石需求放緩,供貨價格也不會輕易降低。目前看必和必拓的收購遭到了力拓的拒絕。
。1)歐洲鋼鐵工業(yè)聯(lián)盟明確表示反對必和必拓與力拓之間的并購交易,認為交易將嚴重損害國際鐵礦石市場的競爭。歐洲鋼鐵工業(yè)聯(lián)盟在11月中旬的聲明中說,必和必拓收購力拓后,全球礦業(yè)巨頭將由目前的三家減少為兩家,控制著全球近四分之三的鐵礦石市場,這種高度集中的局面既不符合鋼鐵企業(yè)利益,也不符合消費者利益。歐洲鋼鐵工業(yè)聯(lián)盟表示,如此集中的市場將讓歐洲鋼鐵企業(yè)在購買鐵礦石時失去選擇余地,議價空間也十分有限。歐洲鋼鐵工業(yè)聯(lián)盟將請求歐盟反壟斷主管機構歐盟委員會對這起并購交易展開調查,并阻止交易進行。
(2)國際鋼鐵協(xié)會也幾乎同時在布魯塞爾總部表示,澳大利亞兩大礦業(yè)巨頭必和必拓與力拓一旦合并將造成實質性壟斷,歐盟反壟斷機構應制止這一可能的合并案。
3、進口礦港口庫存保持高水平。
目前國內各主要港口的進口礦庫存保持在4200萬噸左右,相當于2007年全年預計進口量的十分之一。
預計新一輪的鐵礦石價格國際談判將在2008年年初舉行,除了寶鋼繼續(xù)代表中國鋼企展開價格談判外,日本和韓國也試圖率先與巴西和澳大利亞的鐵礦石巨頭確定價格。在國內價格大幅度上漲的走勢影響下,預計鐵礦石價格談判難度較大。因為根據最新的市場信息,目前華北地區(qū)、華東地區(qū)、特別是華南地區(qū)的長材價格經過11月份高強度的、空前的上漲規(guī)模,目前已經接近5000元/噸大關,熱卷價格也表現(xiàn)出強勁的上漲走勢。國內鋼材價格的上漲在拉動國際鋼市的同時,也對原料市場形成拉動,在這樣的趨勢下,2008年鐵礦石價格大幅度上漲似乎是不可避免的了。
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